2012/5/1 15:52

中國(guó)人的飲食少不了油、鹽、醬、醋調(diào)味品，在這瓶瓶罐罐背后，蘊(yùn)藏的是成百上千萬(wàn)元的市場(chǎng)機(jī)遇。

在這個(gè)前景可觀的領(lǐng)域里，跨國(guó)食品巨頭并未能取得行業(yè)主導(dǎo)地位。與在中國(guó)建廠、帶著自有品牌來(lái)開拓市場(chǎng)的自給自足式的模式相比，收購(gòu)本土老品牌不失為他們做強(qiáng)做大的捷徑。

亨氏即是如此。日前食品制造商亨氏公司(HNZ)宣布，將以1.65億美元價(jià)格收購(gòu)一家在中國(guó)的醬油及腐乳生產(chǎn)商福達(dá)食品公司 (Foodstar)。此前，亨氏在中國(guó)調(diào)味品細(xì)分市場(chǎng)——醬油市場(chǎng)的占有率僅1%，而該市場(chǎng)排名第一的本土企業(yè)佛山海天調(diào)味食品有限公司的市場(chǎng)份額已達(dá) 15.4%。

亨氏再出手

6月22日，亨氏宣布從新加坡私人股權(quán)公司Transpac手中收購(gòu)福達(dá)食品公司。福達(dá)食品雖然是由新加坡投資公司掌控，但其業(yè)務(wù)基本上都在中國(guó)大陸。

早在上世紀(jì)90年代中期，由Transpac控股的新加坡福達(dá)食品公司通過(guò)一系列資本運(yùn)作進(jìn)入中國(guó)調(diào)味品市場(chǎng)，包括全資入股開平廣合腐乳和開平味事達(dá)醬油等，之后又轉(zhuǎn)戰(zhàn)貴陽(yáng)，并購(gòu)“鳳辣子”。目前福達(dá)食品在中國(guó)現(xiàn)有四家工廠。

亨氏美國(guó)總部企業(yè)與政府事務(wù)副總裁邁克爾·馬倫（MichaelMullen）表示，希望這一收購(gòu)能在2010年底完成，這項(xiàng)交易尚需獲得中國(guó)監(jiān)管機(jī)構(gòu)批準(zhǔn)。

亨氏全球的主營(yíng)業(yè)務(wù)涉及三大領(lǐng)域：調(diào)味品醬料、方便食品、嬰兒食品。對(duì)亨氏全球來(lái)說(shuō)，嬰兒營(yíng)養(yǎng)品部門目前是公司最小的業(yè)務(wù)部門，但卻是增長(zhǎng)最快的。亨氏在中國(guó)更為人熟知的也是其嬰幼兒食品，比如亨氏米粉。

在中國(guó)調(diào)味品業(yè)務(wù)的發(fā)展上，亨氏選擇從并購(gòu)開始。

2002年6月，亨氏公司通過(guò)產(chǎn)權(quán)購(gòu)買的方式，收購(gòu)了擁有“美味源”商標(biāo)的三家調(diào)味品國(guó)企，成立了亨氏在華全資擁有的亨氏美味源（廣州）食品有限公司；2006年8月，該公司更名為亨氏（中國(guó)）調(diào)味食品有限公司，亨氏公司在華的調(diào)味食品業(yè)務(wù)進(jìn)入了新階段。

目前，亨氏在中國(guó)的調(diào)味品業(yè)務(wù)主要是“亨氏”番茄醬、“美味源”辣醬以及醬油。不過(guò)，其辣醬業(yè)務(wù)因?yàn)?005年的“蘇丹紅事件”而頗受影響。

亨氏的邁克爾·馬倫6月25日接受本報(bào)采訪時(shí)，并未直接透露亨氏在中國(guó)調(diào)味品業(yè)務(wù)的銷售額。他介紹，亨氏在中國(guó)業(yè)務(wù)的總銷售額一共約2億美元。 “我們期待收購(gòu)福達(dá)完成后，增加1億美元的銷售額?！?/P>

來(lái)自市場(chǎng)調(diào)研公司歐睿的統(tǒng)計(jì)數(shù)據(jù)，在中國(guó)調(diào)味品市場(chǎng)上，亨氏“美味源”的市場(chǎng)份額不到1%。

未被占領(lǐng)的“高地”

在此之前，亨氏一直覬覦通過(guò)并購(gòu)的方式擴(kuò)大在中國(guó)調(diào)味品市場(chǎng)的份額。

自收購(gòu)廣東美味源后，亨氏希望并購(gòu)北京王致和。有消息稱早在2002年時(shí)，雙方就已經(jīng)開始談判，但是歷時(shí)兩年左右的談判后無(wú)果而終。

王致和對(duì)外資公司強(qiáng)大吸引力的原因，關(guān)鍵在其擁有的北京市場(chǎng)的品牌影響力。王致和腐乳在北京市場(chǎng)占有率為90%，旗下醬油、食醋等其他調(diào)味品在北京市場(chǎng)占有率為60%。

相比較飲料、啤酒等快速消費(fèi)品領(lǐng)域，中國(guó)調(diào)味品行業(yè)是跨國(guó)公司尚未占領(lǐng)的“高地”。

根據(jù)歐睿統(tǒng)計(jì)，2009年中國(guó)調(diào)味品市場(chǎng)的零售總額是473億元，市場(chǎng)份額前三甲分別是海天、李錦記、蓮花，占比分別是9%、4.4%、 2.8%。

以醬油為例，中國(guó)醬油產(chǎn)品全年零售銷售額占中國(guó)調(diào)味品市場(chǎng)總額的近50%，是容量最大的細(xì)分市場(chǎng)。在醬油業(yè)務(wù)中，目前排行三甲的是海天、李錦記、王致和，其市場(chǎng)份額分別是15.4%、3.2%、2.7%。

跨國(guó)公司中，唯有雀巢在中國(guó)調(diào)味品市場(chǎng)中的雞精業(yè)務(wù)上，占據(jù)明顯的優(yōu)勢(shì)。1999年、2001年，雀巢先后與太太樂(lè)集團(tuán)、四川豪吉集團(tuán)合資，分別持有對(duì)方80%、60%股權(quán)。再加上其旗下已有自有品牌“美極”調(diào)味品，使雀巢成為中國(guó)國(guó)內(nèi)雞精市場(chǎng)的領(lǐng)導(dǎo)者。在份額排名前四位所占有的82.9%份額中，61.2%都與雀巢有關(guān)。

中國(guó)調(diào)味品市場(chǎng)“容量大，品牌集中度低”的混戰(zhàn)狀態(tài)，為伺機(jī)進(jìn)入的跨國(guó)公司提供了機(jī)會(huì)。利用資金優(yōu)勢(shì)收購(gòu)或聯(lián)合，成為跨國(guó)公司在中國(guó)市場(chǎng)與本土品牌爭(zhēng)奪的主要方式。

亨氏的邁克爾·馬倫向本報(bào)介紹“我們把福達(dá)看作是亨氏的一個(gè)增長(zhǎng)平臺(tái)，中國(guó)醬油市場(chǎng)年均漲幅達(dá)到7%-8%，而我們發(fā)現(xiàn)味事達(dá)‘味極鮮’系列醬油產(chǎn)品的增長(zhǎng)超過(guò)這個(gè)數(shù)據(jù)?！?/P>

亨氏希望借助并購(gòu)，其在中國(guó)醬油市場(chǎng)的占有率能從1%增加到2.9%，成為繼海天、李錦記之后的第三大醬油廠商。

其實(shí)在亨氏之前，已有搶先者在中國(guó)醬油市場(chǎng)布局。2006年，日本最大的食品集團(tuán)味之素株式會(huì)社收購(gòu)淘大食品集團(tuán)，躋身全球醬油產(chǎn)業(yè)三甲。 2008年底，中國(guó)臺(tái)灣統(tǒng)一企業(yè)聯(lián)手日本醬油巨頭龜甲萬(wàn)，與河北石家莊珍極釀造集團(tuán)合資成立統(tǒng)萬(wàn)珍極食品公司，主攻北京和天津市場(chǎng)。